记者 彭艳 12月以来，四川、贵州、重庆等地个人消费贷款财政贴息政策加快推进。四川、贵州、重庆等地相继发布省级贴息实施细则，贵阳银行、贵州银行、成都银行、成都农商行等地区龙头城农商行同时开始受理业务。这标志着尚未纳入“国家补贴”办理体系的区域性银行正式加入消费补贴阵营，“国家补贴+地方补贴”协同发力的格局初步形成。上海金融法律研究所研究员杨海平对《证券日报》记者表示，地方消费利率政策是响应国家政策，与国家“补贴”政策挂钩，可以对进一步激活消费市场起到积极作用。定额消费。预计其他省份也将效仿，出台本地版本的消费贴息政策。这一政策可以抓住贴息的机遇，挖掘消费信贷潜力，重振消费信贷市场，与一系列促进消费的政策形成合力。 “地方补贴”恢复为“国家补贴”。今年8月，国家层面推出了个人消费贷款财政贴息政策，确定了6家国有银行、12家全国性股份制银行等机构作为主要承接单位，没有“国家补贴”，但不包括城市商业银行和农村商业银行。四川、贵州、重庆实施的“地方补贴”政策不仅填补了这一空白，而且立足国家政策框架，结合地区实际，形成了不同的特点：四川、贵州、重庆均设定了年贴息比例1个百分点，且比例不超过贷款合同利率的50%。同时，对贴息上限、实施期限、范围等关键措施进行调整，精准适应地区消费需求。 12月3日，重庆市财政局、中国人民银行重庆分行、国家金融监督管理局重庆监管局联合发布通知，对个人消费贷款提供财政贴息。 12月4日，成都银行、成都农商银行根据四川省个人消费贷款财政政策，发布关于个人消费贷款财政贴息实施细则的公告。本政策执行期限为2025年10月1日至2026年3月31日。消费者通过四川省银行的两家代理机构，如果银行能够识别消费者开立贷款账户交易的相关信息，即可享受四川省财政贴息支持。贴息范围涵盖单次消费5万元以下，以及汽车、教育、医疗等重点领域单次消费5万元以上。个人累计贴息上限为1500元（对应累计消费值30万元），单笔5万元以下贷款累计贴息上限为500元（对应累计消费值10万元）。同日，贵州省个人消费贷款贴息政策正式实施。贵州银行、贵阳银行发布的公告显示，其保单贴息与基础利息的比例与四川相同（每年贴息1个百分点，最高为贷款合同利率的50%），但贴息上限提高：单户累计消费30万元，连息累计利息可达3000元；其中，单笔贷款累计5万元以下，消费总额达到10万元，累计贴息最高可达1000元。贴息范围更全面，不仅覆盖贵州省内单笔消费5万元以下，还覆盖家用汽车、养老、生育等七大领域消费单笔交易5万元及以上，且单笔贴息金额上限是5万元。预计许多地方都会加入。四川、贵州、重庆率先实施消费级消费贴息政策。这与中央政策的明确引导密不可分。今年8月，个人消费贷款“国家补贴”政策实施。财政部联合印发《个人消费贷款中介管理补贴政策实施方案》，个人消费贷款业务经营结合实际扩大政策范围。苏州商业银行特约研究员薛红艳对《证券日报》记者表示，未来可能会有更多地方出台MGA消费贷款贴息政策。这些政策可以有效降低居民信贷成本，直接拉动当地消费，使地方财政负担相对可控。其中，消费复苏势头较弱的地区而增强当地企业活力的需要，特别是一些中西部省份和旅游消费主力省份，很可能会积极跟进，从而在许多地区形成“国家补贴+地方补贴”的有组织的发展格局。从对行业的影响来看，薛红艳认为，地方政策的加入会产生结构性效应。一方面，它创造了政策叠加，进一步降低消费信贷利率，释放消费需求。另一方面，打破了第一阶段“国家补贴”主要惠及传统大型银行的局面，为区域性银行提供了不同的竞争工具，有助于避免市场份额过度集中。鼓励金融机构结合区域消费特点提供服务和开展产品创新，让金融支持消费更加便捷。多元化、均衡化。对于该地区的银行来说，该政策产生了显着的积极影响。杨海平认为，四川、贵州、重庆等地的城商行、农商行发放的消费信贷纳入补贴范围，为消费贷款业务的增长注入了新的动力，对于推动银行以消费信贷为切入点，扩大业务规模、提升市场影响力具有重要作用。不过，薛红艳也强调，政策对区域银行的机遇与挑战并存：短期来看，政策带来了业务增长的窗口，银行可以利用价格优势吸引客户，同时倒逼自己深化结合当地消费情况；但长期来看，它们仍面临挑战——区域性银行在客户基础、风控技术、产品等方面与传统大型银行仍存在差距。CT 能力。仅依靠贴息很难实现可持续竞争，而且政策制定者有明确的期限和地域限制，会抑制增长。 （编辑：蔡青）